平安基金2月回顧評析

中興平安基金2月25日之淨資產規模為214.73億元，基金淨值10.4395元，月平均報酬率為年收益率1.40%；資產配置方面，公司債投資比重為35.11%，金融債券佔22.40%，定存佔20.88%(含結構式定存10.48%)，債券RP佔21.11%，其他資產佔0.50%。

美國經濟數據表現仍佳，4Q GDP季增率修正至3.8%，就業市場持續改善，2月份非農就業人口創4個月以來新高、初領失業金人數則創4年來新低紀錄，通貨膨脹加速的隱憂再度浮現，美債殖利率持續反彈趨勢偏空，FED漸進式利率至中性目標不變；國內景氣領先指標連續四個月下降、外銷出口動能減緩，新台幣年後大幅升值帶動股債市的資金行情，短期利率呈現低檔盤整格局；平安基金未來操作策略上，將趁利率向下修正波段順勢調整投資組合結構，以獲取實現資本利得為目標，並提高基金流動性管理為操作重點。